В каких случаях внедрение лизинга в группе компаний может быть выгоднее аренды

13
November
2013

В каких случаях внедрение лизинга в группе компаний может быть выгоднее аренды

VEGAS LEX_Гусев_ПНП_11.2013

Download file

File added	12.08.2015
Presentation	.pdf (72 Кб)

Заключение договора лизинга в группе компаний – известный инструмент налогового планирования. Причем возвратный лизинг позволяет выкупить имущество у лизингодателя по цене, превышающей рыночную. В результате чего лизингополучатель снижает свои обязательства по НДС и налогу на прибыль. Кроме того, объект так и остается у прежнего владельца. В то же время, обратная аренда намного безопаснее возвратного лизинга. И позволяет оптимизировать налог на имущество, как в отношении недвижимости, так и в отношении движимых объектов основных средств.

Между тем, и заключение договора аренды и заключение договора лизинга без права выкупа имеют разные налоговые последствия для группы компаний. На первый взгляд не очевидно, какой способ передачи или возврата имущества выгоднее в той или иной ситуации. Для того чтобы определить оптимальный метод оптимизации с помощью вышеуказанных договоров компании необходимо проанализировать налоговые преимущества и недостатки каждого способа передачи или возврата активов.

Возвратный лизинг позволяет сэкономить множество налогов

Практика показывает, что возвратный лизинг является одной из самых распространенных схем налоговой оптимизации. Возвратный лизинг отличается от обычного тем, что компания может одновременно выступать как лизингополучателем, так и продавцом подлежащего передаче имущества. То есть юрлицо может взять в лизинг объект, который изначально ему и принадлежал. Поэтому при реализации такого инструмента налогового планирования требуется заключение двух контрактов – договора купли-продажи имущества и договора лизинга.

Напомним, что в осуществлении договора финансовой аренды участвуют три стороны (ст. 665 ГК РФ). Ведь лизингодатель приобретает имущество у поставщика для передачи его лизингополучателю. Однако если продавец и лизингополучатель являются одним и тем же лицом, то состав участников сделки может сократиться до двух. При этом положения пункта 1 статьи 4 Федерального закона от 29.10.98 № 164-ФЗ (далее – закон) прямо предусматривают возможность продавца одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного лизингового правоотношения. При этом арбитражные суды отмечают, что нормы указанного закона не содержат ограничений на совершение сделок в форме возвратного лизинга (к примеру, постановление Федерального арбитражного суда Московского округа от 27.03.08 № КА-А40/2211-08-П).

Основным преимуществом использования механизма возвратной аренды является оптимизация налога на прибыль. Поскольку в отношении основных средств, переданных в лизинг, можно применять коэффициент ускоренной амортизации не выше 3 (подп.

1 п. 2 ст. 259.3 НК РФ). Следовательно, стоимость имущества может быть списана на затраты в три раза быстрее.

Кроме того, лизингополучатель может учесть в расходах всю сумму лизингового платежа (подп. 10 п.1 ст. 264 НК РФ). Конечно, если право собственности на объект переходит к лизингополучателю, то лизинговый платеж содержит в себе часть стоимости объекта лизинга и вознаграждение лизингодателя (письмо Минфина России от 02.06.10 № 03-03-06/1/368). Это также позволит быстрее списать расходы на приобретение основных средств. Опять же, группа компаний может получить налоговую экономию за счет разницы в ставках налога, если лизингодателем выступает упрощенец.

Получение налоговой экономии будет зависеть, прежде всего, от того на чьем балансе учитывается предмет лизинга (п. 1 ст. 31 Закона). Ведь амортизацию с повышенным коэффициентом будет начислять именно тот участник сделки, на чьем балансе находится объект (п. 10 ст. 258 НК РФ). За счет применения коэффициента ускоренной амортизации в бухгалтерском учете у компании появляется возможность снизить налоговую базу по налогу на имущество, и соответственно, сумму налога к уплате в бюджет.

Балансодержателем объекта лизинга может стать компания, не являющаяся плательщиком налога на имущество, например, упрощенец или организация, применяющая ЕНВД (п. 2 ст. 346.11, п. 4 ст. 346.26 НК РФ). Имущество может учитываться и на балансе индивидуального предпринимателя, уплачивающего налог по более низким ставкам (п. 2 ст. 15, п. 4 ст. 12 НК РФ, ст. 1 Закона г. Москвы от 23.10.02 № 47). Или на балансе компании, которая зарегистрирована в регионе, где действует льготная ставка налога. Так, в Ленинградской области предприятия средств массовой информации, полиграфии и книгоиздания уплачивают налог по ставке 1,1 процента (подп. «б» п. 2 ст. 3-1 Закона Ленинградской области от 25.11.03 № 98-оз).

Что касается транспортного налога, то лизингодатель признается плательщиком этого налога независимо от того, что фактически автомобиль эксплуатируется другим лицом (ст. 357, п. 1 ст. 358 НК РФ, п. 2 ст. 20 Закона, постановление Федерального арбитражного суда Московского округа от 09. 10.09 № КА-А40/10504-09). Даже если транспортное средство временно поставлено на учет по месту нахождения лизингополучателя (письмо Минфина России от 16.05.11 № 03-05-05-04/12). Поэтому если лизингодатель зарегистрирован в регионе, в котором установлены более низкие ставки по сравнению с другими регионами (например, в Мурманской области – ст. 5 Закона Мурманской области от 18.11.02 № 368-01-ЗМО), то с помощью возвратного лизинга прежний владелец может снизить еще и транспортный налог.

Еще одним налоговым преимуществом возвратного лизинга является то, что лизингополучатель может принять к вычету НДС, исчисленный в составе лизинговых платежей. Это особенно выгодно, когда компания выкупила имущество обратно по договору лизинга, но уже дороже его рыночной цены. При неравномерном графике лизинговых платежей группа компаний может перераспределять налоговую нагрузку по НДС с одной организации на другую.

Проверяющие до сих пор считают возвратный лизинг схемой, направленной на получение необоснованной выгоды

Основным недостатком использования возвратного лизинга являются высокие налоговые риски. Поскольку проверяющие до сих пор считают его схемой, направленной на получение необоснованной налоговой выгоды. Хотя Президиум ВАС РФ еще в 2007 году указал, что применение возвратного лизинга предусмотрено действующим законодательством, имеет разумные хозяйственные мотивы для обеих сторон сделки и не влечет получения необоснованной налоговой выгоды (постановление от 16.01.07 № 9010/06). Аналогичные выводы содержатся и в постановлениях федеральных арбитражных судов Поволжского от 16.01.09 № А65-9091/2008, Уральского от 28.11.11 № Ф09-10368/10, Северо-Западного от 27.08.09 № А05-14636/2008 округов.

Практика показывает, что налоговая выгода может быть признана необоснованной, только если одна из сторон сделки является однодневкой или компании взаимозависимы по отношению друг к другу. К тому же, по мнению судей, возвратный лизинг не является схемой, если контрагенты компании являются добросовестными налогоплательщиками (постановление Федерального арбитражного суда Московского округа от 18. 01.11 № КА-А40/16789-10)

.

Отметим также, что внедрение возвратного лизинга выгодно, прежде всего, в группе компаний. Поскольку возвратный лизинг, по своей сути, является предоставлением займа под залог основных средств. Причем использование такого механизма позволяет избежать нормирования процентов в соответствии со статьей 269 НК РФ.

Использование обратной аренды привлекает меньше внимания налоговиков

Что касается обратной аренды, то ее суть заключается в том, что компания сначала продает имущество дружественному контрагенту, а потом берет его в аренду. Основным преимуществом использования обратной аренды является отсутствие пристального внимания со стороны проверяющих.

Кроме того, операции по договору аренды гораздо проще в исполнении. В частности, для внедрения данной схемы не требуется создавать дружественную лизинговую компанию. К тому же, договор аренды можно заключить на гораздо меньший срок, чем договор лизинга. А при необходимости можно изменить условия договора или поменять арендодателя.

Немаловажно, что использование возвратной аренды позволяет снизить налог на имущество или не уплачивать его вовсе. Так, для того, чтобы оптимизировать налог на имущество в отношении недвижимости можно продать этот объект компании, которая не является плательщиком налога.

Если компания продаст движимое имущество дружественному покупателю, а потом заключит с ним договор аренды, то не будет уплачивать налог на имущество. Причем такие объекты не являются объектом налогообложения и у арендодателя (подп. 8 п. 4 ст. 374 НК РФ). В тоже время, данная льгота распространяется и на отношения, связанные с лизингом, но в зависимости от балансовой принадлежности лизингового имущества (письма Минфина России от 11.02.13 № 03-05-05-01/3372, от 11.09.13 № 03-05-05-01/37418, от 24.12.12 № 03-05-05-01/79).

Кроме того, с помощью договора аренды есть шансы не платить налог на имущество со стоимости неотделимых улучшений. В этом случае арендатор с согласия арендодателя производит капитальные вложения в объекты недвижимых основных средств.

Для получения налоговой экономии дружественный арендодатель не принимает неотделимые улучшения на свой баланс до окончания срока аренды. При необходимости договор аренды можно пролонгировать.

После окончания действия договора собственник включает неотделимые улучшения в состав своих основных средств. И с этого момента начинает платить налог на имущество. Для того чтобы арендатору не пришлось платить данный налог не следует вводить неотделимые улучшения в эксплуатацию до окончания договора аренды. Поскольку с момента ввода улучшений в эксплуатацию их балансодержателем является арендатор (письмо Минфина от 01.11.10 № 03-05-05-01/46).

Правда, в таком случае, участники договора аренды, применяющие общую систему налогообложения, не смогут начислять амортизацию. Если же арендатором выступает упрощенец с объектом «доходы минус расходы» то он сможет, как не платить налог на имущество, поскольку не является его плательщиком, так и учитывать амортизацию в расходах.

Заключение договора аренды может быть выгодным и в ситуации, когда объекты временно не используются в производственной деятельности. Помимо этого, стороны договора аренды могут менять размер арендной платы путем подписания дополнительного соглашения, тем самым имея возможность перераспределить налоговую нагрузку в группе компаний.

Конечно, для минимизации налоговых рисков необходимо иметь четкую деловую цель, обосновывающую необходимость продажи объекта дружественной компании. Желательно, чтобы с момента продажи имущества до заключения договора аренды прошло несколько отчетных периодов. Также участникам сделки безопаснее придерживаться рыночного уровня цен за аренду.

Отметим, что одним из вариантов замены возвратного лизинга может стать обратная аренда с правом выкупа (ст. 624 ГК РФ). Ведь при этом, как и в случае с лизингом имущество передается покупателю с целью его последующей аренды. Правда, в отличие от лизинга объект, переданный в аренду, до уплаты выкупной стоимости остается в собственности арендодателя. При этом амортизация по таким объектам учитывается в составе расходов, связанных с производством и реализацией (подп. 3 п. 2 ст. 253, подп. 1 п. 1 ст. 265, п. 3 ст. 272 НК РФ).

Полученную от арендатора выкупную цену вне зависимости от сроков ее уплаты арендодатель включает в состав своих доходов (подп. 1 п. 1 ст. 248 НК РФ). При этом, арендодатель впоследствии вправе уменьшить доход от такой операции на остаточную стоимость основного средства (подп. 1 п. 1 ст. 268 НК РФ). Если же согласно условиям договора арендные платежи засчитываются в выкупную цену имущества, то арендодатель отражает в составе своих доходов полную стоимость имущества с учетом полученных арендных платежей (письмо Минфина России от 08.11.11 № 03-03-06/1/725).

Наконец, что еще одним плюсом использования возвратных механизмов является защита активов. Поскольку в случае банкротства кредиторы не смогут претендовать на реализованное дружественному покупателю имущество. Для обеспечения большей степени защиты активов можно продать объект физлицу, а затем взять его в аренду.

В отличие от арендодателя, лизингодатель должен приобрести имущество специально для передачи в лизинг

Лизинг без права выкупа и заключение обыкновенного договора аренды по своей экономической сути являются идентичными операциями. Однако у каждого из этих способов передачи имущества есть свои плюсы и минусы.

Что касается лизинга без права выкупа, то в этом случае после окончания срока действия договора имущество возвращается к лизингодателю. Фактически такой договор является разновидностью классической аренды, но позволяет воспользоваться всеми налоговыми преимуществами, которые предоставляет лизинг. Ведь лизингодатель сможет применить повышающий коэффициент при начислении амортизации. К тому же, у участников сделки появиться возможность завысить цену передаваемого в лизинг объекта. Поскольку размер ставок по лизингу выше, чем стоимость аренды. В то же время, при применении договора аренды арендатору, возможно, придется обосновать нерыночный уровень цен.

Единственная сложность внедрения лизинга без права выкупа заключается в том, что лизингодатель должен приобрести имущество специально для передачи в лизинг (ст. 665 ГК РФ). Нельзя передавать лизингополучателю уже имеющиеся на балансе активы. Одним из главных рисков при использовании лизинга без права выкупа является предъявление претензий относительно реальности сделки.

---

Забалансовая деятельность (OBS): типы и примеры

Что такое забалансовая деятельность (OBS)?

Внебалансовые статьи (OBS) — это термин для активов или обязательств, которые не отображаются на балансе компании. Хотя они и не учитываются на балансе, они все же являются активами и пассивами компании. Забалансовые статьи, как правило, не принадлежат компании или не являются прямым обязательством компании. Например, когда ссуды секьюритизируются и продаются как инвестиции, обеспеченный долг часто не регистрируется банком. До внесения изменений в правила бухгалтерского учета, в соответствии с которыми обязательства, относящиеся к наиболее существенным видам операционной аренды, учитывались на балансе, операционная аренда была одной из наиболее распространенных забалансовых статей.

Забалансовый отчет

Понимание забалансового отчета

Внебалансовые статьи являются важной проблемой для инвесторов при оценке финансового состояния компании. Забалансовые статьи часто бывает трудно идентифицировать и отслеживать в финансовой отчетности компании, потому что они часто появляются только в сопроводительных примечаниях. Также вызывает озабоченность то, что некоторые забалансовые статьи могут стать скрытыми обязательствами. Например, обеспеченные долговые обязательства (CDO) могут стать токсичными активами, активами, которые могут внезапно стать почти полностью неликвидными, прежде чем инвесторы узнают о финансовых рисках компании.

Забалансовые статьи по своей сути не предназначены для введения в заблуждение или введения в заблуждение, хотя они могут быть использованы злоумышленниками для обмана. Некоторые предприятия обычно держат значительные забалансовые статьи. Например, фирмы по управлению инвестициями обязаны хранить инвестиции и активы клиентов за балансом. Для большинства компаний существуют забалансовые статьи, связанные с финансированием, что позволяет компании соблюдать существующие финансовые обязательства. Внебалансовые статьи также используются для распределения рисков и выгод от активов и обязательств с другими компаниями, как в случае проектов совместного предприятия (СП).

Скандал с Enron был одним из первых событий, привлекших внимание общественности к использованию забалансовых предприятий. В случае с Enron компания построила бы такой актив, как электростанция, и немедленно заявила бы о прогнозируемой прибыли в своих бухгалтерских книгах, даже если бы она не заработала на этом ни цента. Если выручка от электростанции была меньше прогнозируемой суммы, вместо того, чтобы брать на себя убытки, компания передала эти активы неучтенной корпорации, где об убытках не сообщалось.

Ключевые выводы

• Внебалансовые статьи (OBS) — это практика бухгалтерского учета, согласно которой компания не включает обязательства в свой баланс.
• Хотя эти статьи не отражены в самом балансе, они, тем не менее, являются активами и обязательствами компании.
• Внебалансовые статьи могут использоваться для поддержания низких коэффициентов отношения долга к собственному капиталу (D/E) и левериджа, способствуя более дешевому заимствованию и предотвращая нарушение ковенант по облигациям.
• Практика забалансового финансирования стала предметом все более пристального внимания после того, как ряд бухгалтерских скандалов выявил злоупотребление этой практикой.

Виды забалансовых статей

Существует несколько способов структурирования забалансовых статей. Ниже приводится краткий список некоторых из наиболее распространенных:

Операционная аренда

Операционная аренда OBS – это аренда, при которой арендодатель сохраняет арендованный актив на своем балансе. Компания, сдающая актив в аренду, учитывает только ежемесячные арендные платежи и другие сборы, связанные с арендой, а не перечисляет актив и соответствующие обязательства на свой собственный баланс. В конце срока аренды арендатор, как правило, имеет возможность приобрести объект. актив по значительно сниженной цене.

Договоры обратной аренды

По договору обратной аренды компания может продать актив, например часть собственности, другому лицу. Затем они могут арендовать ту же собственность у нового владельца.

Как и в случае с операционной арендой, компания указывает в своем балансе только расходы на аренду, а сам актив указывается в балансе компании-владельца.

Дебиторская задолженность

Дебиторская задолженность (AR) представляет собой значительную ответственность для многих компаний. Эта категория активов зарезервирована для средств, которые еще не были получены от клиентов, поэтому высока вероятность дефолта. Вместо того, чтобы перечислять этот рискованный актив на своем собственном балансе, компании могут по существу продать этот актив другой компании, называемой фактором, которая затем принимает на себя риск, связанный с этим активом. Фактор платит компании процент от общей стоимости всех AR авансом и заботится о сборе. После того, как клиенты произвели оплату, фактор выплачивает компании причитающуюся сумму за вычетом комиссии за оказанные услуги. Таким образом, бизнес может получить то, что причитается, передав риск дефолта на аутсорсинг.

Как работает внебалансовое финансирование

Операционная аренда, используемая при внебалансовом финансировании (OBSF), является хорошим примером обычной внебалансовой статьи. Предположим, что у компании есть установленная кредитная линия в банке, условия финансового ковенанта которого предусматривают, что компания должна поддерживать соотношение долга к активам ниже определенного уровня. Взятие дополнительного долга для финансирования покупки нового компьютерного оборудования нарушило бы ковенант кредитной линии, подняв отношение долга к активам выше максимально установленного уровня.

OBSF вызывает споры и привлекает к себе пристальное внимание регулирующих органов, поскольку было разоблачено как ключевая стратегия злополучного энергетического гиганта Enron.

Компания решает проблему финансирования с помощью дочерней компании или организации специального назначения (SPE), которая покупает оборудование, а затем сдает его в аренду компании на условиях операционной аренды, при этом юридическое право собственности сохраняется за отдельной организацией. Компания должна отражать только расходы по аренде в своей финансовой отчетности. Несмотря на то, что она фактически контролирует приобретенное оборудование, компании не приходится признавать дополнительную задолженность или отражать оборудование в качестве актива на своем балансе.

Требования к отчетности о внебалансовом финансировании

Компании должны соблюдать требования Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC) и общепринятых принципов бухгалтерского учета (GAAP), раскрывая OBSF в примечаниях к своим финансовым отчетам. Инвесторы могут изучить эти заметки и использовать их для понимания глубины потенциальных финансовых проблем, хотя, как показал случай с Enron, это не всегда так просто, как кажется.

В феврале 2016 года Совет по стандартам финансовой отчетности (FASB), орган, ответственный за общепринятые принципы бухгалтерского учета, изменил правила учета аренды. Он принял меры после того, как установил, что публичные компании в Соединенных Штатах с оперативной арендой перенесли OBSF на сумму более 1 триллиона долларов по лизинговым обязательствам. Согласно его выводам, около 85% договоров аренды не были отражены в балансовых отчетах, что затрудняет для инвесторов определение лизинговой деятельности компаний и их способности погашать свои долги. 

Эта практика OBSF была нацелена на 2019 год, когда вступило в силу обновление стандартов бухгалтерского учета 2016-02 ASU 842. Активы и обязательства в форме права пользования, возникающие в результате аренды, теперь должны отражаться на балансе. Согласно FASB: «Арендатор должен признавать активы и обязательства по аренде со сроком аренды более 12 месяцев».

Теперь также требуется расширенное раскрытие информации в качественных и количественных отчетах в сносках к финансовой отчетности. Кроме того, OBSF для продажи и обратной аренды будет недоступен.

Новое правило учета аренды направлено на более четкое представление о состоянии компании с триллионами долларов в соответствии с новым правилом учета аренды, которое должно пролить более ясный свет на долг.

Аренда позволяет компании использовать актив в обмен на регулярные платежи и в основном удерживается за балансом, что затрудняет получение полной картины обязательств инвесторами без углубления в годовые отчеты.

Совет по международным стандартам бухгалтерского учета (IASB) опубликовал в среду новое правило, согласно которому договоры аренды на срок более года должны отражаться в балансах с января 2019 года.

авиакомпании, доставка и розничная торговля. У них будут существенно разные финансовые отчеты», — сказал Reuters председатель IASB Ханс Хугерворст.

Некоторые прекратившие свое существование предприятия розничной торговли удивили инвесторов, сообщив, что забалансовые арендные платежи почти в 66 раз превышали балансовую стоимость долга, сообщает IASB.

Правила IASB применяются во всем мире, в том числе в 28 странах Европейского Союза. В Соединенных Штатах действует собственный режим бухгалтерского учета, но аналогичная реформа будет завершена в следующем месяце.

«Мы пришли к единому мнению по основному вопросу о включении аренды в баланс», — сказал Хугерворст.

Зарегистрированные на бирже компании, использующие правила бухгалтерского учета IASB и США, имеют договоры аренды на сумму 3,3 триллиона долларов, при этом более 85 процентов внебалансовых активов. По данным World Leasing Yearbook, в 2013/14 году лизинг вырос на 944 миллиарда долларов.

Новое правило Совета по МСФО упрощает определение договоров аренды на срок менее года или для таких малоценных предметов, как персональные компьютеры, освобождая от бюрократических проволочек.

Агентства кредитного рейтинга уже вносят поправки на «скрытую» аренду, но Совет по МСФО заявил, что они могут быть далеки от истины.

Законодатели начали работу над новыми правилами лизинга в 1996 году, но столкнулись с сильным сопротивлением со стороны лизинговых компаний, которые утверждали, что изменения убьют полезную отрасль.

«Мы знаем, что это не будет популярным стандартом, но аренда останется привлекательной и гибкой формой финансирования», — сказал Хугерворст.

Leaseurope, отраслевая организация, заявила, что рассмотрит окончательный стандарт, чтобы увидеть, будет ли он работать для европейских предприятий, но, вероятно, в той или иной форме появятся победители и проигравшие.